清(qing)末，马贼绑架了清朝副都统的女儿陆璎(ying)，年轻的土匪陈(chen)九将其救出，两人(ren)成亲(qin)。在好友(you)孙殿臣和沈(shen)中和的帮助下，陈九在哈尔(er)滨开(kai)办了“宏发祥(xiang)货栈”，并(bing)逐渐成为哈(ha)尔滨(bin)的皮货老大(da)，因此招致日(ri)本(ben)商(shang)人庄本的嫉妒(du)。庄(zhuang)本欲搞(gao)垮陈九，费尽心机。战(zhan)争爆发(fa)，日本占领东(dong)北(bei)，庄(zhuang)本使用(yong)各(ge)种手段(duan)，使得“宏发(fa)祥”的生意日益艰难。这时，陈九(jiu)得到一批羊皮，但(dan)庄本奉日(ri)本关东军之(zhi)命(ming)，要(yao)用(yong)这批羊皮制作军(jun1)服，为了不让羊皮落入庄本手中，陈九毅然决定(ding)将羊(yang)皮全部送(song)给抗日(ri)的(de)马贼(zei)。最终，庄本的计划落空，被(bei)关东(dong)军收押(ya)带回日本审讯(xun)；陈九(jiu)的儿子即将诞生，陈九(jiu)高兴不(bu)已，重获希望......